Rynek kapitałowy

Wsparcie procesu pozyskania kapitału dla przedsiębiorców i spółek. Koordynacja procesu i przygotowanie niezbędnych dokumentów:

• wycena przedsiębiorstwa,
• biznes plan,
• memorandum informacyjne,
• dokument ofertowy,
• dokument informacyjny,
• umowy inwestycyjne,
• pośrednictwo w kontaktach z inwestorami (organizacje business angels, fundusze venture capital i private equity),
• negocjacje.

Analiza ryzyk w procesie przejęcia - ryzyka na poziomie zarządu, rady nadzorczej i struktury właścicielskiej - raporty obejmujące analizę formalno-prawną oraz istotne powiązania. Wsparcie procesów due diligence.

Na indywidualne zamówienie klienta przygotowywane są raporty corporate governance dotyczące poszczególnych spółek giełdowych oraz prywatnych. Raporty szczególnie użyteczne przy dokonywaniu inwestycji o charakterze kapitałowym. Raport obejmuje m.in. 

• identyfikację ryzyk na poziomie zarządu, rady nadzorczej, 

• wpływ struktury akcjonariatu na funkcjonowanie spółki, 
• wskazanie powiązań organizacyjnych, kapitałowych oraz osobistych pomiędzy członkami organów spółki, akcjonariuszami i spółkami powiązanymi,
• analiza systemu wynagrodzeń w spółce,
• analiza sytuacji finansowej spółki.

Corporate governance

Modyfikacja Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na GPW z dniem 1 stycznia 2008 r. wprowadza wiele zmian szczególnie w zakresie informowania akcjonariuszy o zakresie zaimplementowanych zasad. Wzorem spółek z rozwiniętych rynków kapitałowych polskie przedsiębiorstwa będą musiały w formie opisowej jako załącznik raportu rocznego, ustosunkować się do giełdowego kodeksu Dobrych Praktyk i wskazać jakie zasady i dlaczego nie były stosowane w spółce. Dodatkowo spółka będzie musiała przekonać rynek, że alternatywne kroki podjęte w zakresie niestosowanej zasady odpowiednio zmniejszają ryzyko dla akcjonariusza. Również zgodnie z art. 49 Ustawy z dnia 29 września 1994r. o rachunkowości, Sprawozdanie z działalności jednostki powinno obejmować istotne informacje o stanie majątkowym i sytuacji finansowej, w tym ocenę uzyskiwanych efektów oraz wskazanie czynników ryzyka i opis zagrożeń, a w przypadku spółek dopuszczonych do notowań na jednym z rynków regulowanych Europejskiego Obszaru Gospodarczego również informacje na temat stosowania zasad ładu korporacyjnego.

Zakres usług

• Raport w zakresie corporate governance – rekomendacje dla Zarządu w zakresie budowy najlepszych praktyk corporate governance w Spółce;
• Przegląd standardów ładu korporacyjnego w spółce pod względem wymogów Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na GPW;
• Rekomendacje dla rozwiązań corporate governance w spółce oraz wskazanie preferowanego sposobu informowania rynku w raporcie dotyczącym stosowania zasad ładu korporacyjnego przez spółki giełdowe;
• Szkolenia wdrożeniowe i edukacyjne w zakresie corporate governance i rynku kapitałowego (proces emisji akcji na rynku giełdowym, relacje inwestorskie, obowiązki informacyjne, regulacje wewnętrzne spółek);